В преддверии столь ожидаемого многими экспертами обесценивания российской валюты, владельцам крупных депозитов предстоит крепко задуматься о перспективах сохранности капиталов. Чем чаще говорят о неизбежной девальвации, тем тревожнее мысли вкладчиков. Чтобы понять, каковы перспективы владельцев сбережений, необходимо разобраться в особенностях термина, и как девальвация отразится на имеющихся кредитных обязательствах в различных валютах.

Что означает девальвация?

Под девальвацией понимают снижение стоимости денежной единицы в номинальном и фактическом выражении. Рубль рассматривается в отношении к денежным знакам других стран. В настоящее время российская валюта устойчиво обесценивается в отношении к доллару и евро.

Фактическое значение девальвации выглядит следующим образом: то, что раньше покупалось за 60 рублей, через некоторое время потребует наличия 120 рублей для оплаты. Масштаб обесценивания напрямую связан с политикой компаний, занимающихся поставками иностранного товара на отечественный рынок, и с обменным курсом рубля.

Не стоит считать, что, если россияне, не испытывающие потребности в иностранных товарах, не столкнутся с негативными последствиями девальвации. Если гражданин собирается взять кредит, он столкнется с ужесточением условий кредиторов:

• сокращаются программы кредитования, не обеспеченные дополнительно залогом или поручительской гарантией;
• исчезают предложения целевого кредитования без первого взноса;
• лимиты, доступные к выдаче, снижаются;
• меньше льгот предложит кредитор своим заемщикам.

Часто заемщики, выбирая программы, предпочитают брать валютные займы, поскольку по ним процентная ставка меньше. Подобное поведение в преддверии девальвации особенно опасно, и влечет серьезные финансовые потери в случае ослабления рубля.

Если использованы заемные средства в рублях, вес кредитных обязательств при девальвации станет несколько легче. Если за одолженные средства куплен товар, выгода реализуется в стоимости товара, который приобретен до подорожания. Не имеет смысла гасить зам досрочно, поскольку в этом нет финансовой выгоды. Чем дольше вы будете отдавать сумму, рассчитанную на прежних условиях, тем меньше вес ежемесячных взносов ввиду обесценивания рубля.

Кредиторы отлично понимают риск подобного явления, поэтому вносят в договор пункт, позволяющий периодически повышать ставку при изменении обстоятельств. Стоит ознакомиться с кредитным договором до подписания, чтобы понять, подстраховался ли банк, и чего ждать при девальвации.

В отличие от рублевых займов, последствия при взятии ссуды в иностранной валюте гораздо серьезнее. Те, кто брал валютную ипотеку в 2014 году запомнят на всю жизнь, насколько опасны подобные программы, если заработная плата поступает в рублях. При обесценивании рубля кредитное бремя увеличилось многократно, а владельцы ипотечного жилья оказались на грани потери собственности, поскольку не справились с долговыми обязательствами.

Чем больше девальвация, тем серьезнее убытки заемщиков, рискнувших оформить кредит в валюте. Банки, столкнувшись с массовыми неплатежами по таким программам, были вынуждены ограничить портфели, выведя из них крупные валютные займы. Лишь единицы из российских кредиторов сохранили кредитные программы в долларах или евро.

При обесценивании рубля и росте курса валюты кредита не спасет выгодная ставка банка, а единственным выходом станет досрочное погашение или рефинансирование с переводом долга в рублевый эквивалент. По сравнению с возможными финансовыми рисками от девальвации, процентные переплаты по рублевым кредиткам менее серьезны.

Спрогнозировать рост обменного курса пока не удается даже известным экспертам. Многие не первый год ожидают обвала рубля до значений более 100 рублей за 1 доллар и выше. Однако, несмотря на заявления финансовых экспертов, пока ситуация остается относительно спокойной.

Собираясь брать кредит в период девальвации стоит учитывать, что изменившиеся обстоятельства напрямую скажутся на клиенте банка, однако риски по рублевым обязательствам меньше.

Не рекомендуется оформление займов в валюте, которая собирается дорожать в ближайшее время. Многое зависит от сроков, на который клиент берет займ. Если сумма требуется на короткий период, и есть источник валютных поступлений, возможно будет выгоднее взять сумму в долларах или евро.

Пока страна находится в ожидании перемен, эксперты высказывают рекомендации взять займ до того, как произойдет обвал, и часть долга окажется уже выплаченной. В таком случае, банк не успеет пересмотреть ставки, а клиент сумеет освободиться от долговых обязательств с наименьшими проблемами.

Максим Погорелов

Работал 7 лет в банке. Имею два высших образования ФИНЭК (Санкт-Петербургский государственный университет экономики и финансов) и СПбПУ (Санкт-Петербургский политехнический университет Петра Великого).

Что будет со сбережениями в результате девальвации рубля?

Что будет со сбережениями в результате девальвации рубля?

03.11.2014

В начале октября 2014 года курс доллара вплотную подобрался к отметке 40 рублей, а цена евро – уверенно преодолела барьер в 50 рублей. И тот, и другой результат – исторический минимум для нашей валюты.

В этой статье мы расскажем о том, чего ждать от рубля в 2014-2015 годах, и как защитить свои сбережения от девальвации.

Для начала короткая справка-напоминание для тех, кто далек от экономики или уже успел подзабыть университетский курс.

Девальвация рубля (как, впрочем, и любой другой денежной единицы) – это когда «родная» валюта по каким-то причинам вдруг начинает быстро обесцениваться по отношению к валютам других стран.

Контролировать этот процесс сложно, но можно.

Так, например, Центробанк России может «волевым решением» установить плавающий курс рубля путем расширения или сужения валютного коридора, внутри которого и должен теперь колебаться курс. Чтобы «удерживать» его в заданных пределах, ЦБ время от времени скупает или продает валюту из резервов (осуществляет валютные интервенции).

Кроме того, регулировать валютный курс можно и корректировкой макроэкономических показателей, например, изменением сальдо внешней торговли.

Что происходит с рублем?

Процесс обесценивания национальной валюты начался еще в конце 2013 года. Именно тогда Центробанк решил полностью отказаться от валютных интервенций.

Кроме того, в начале нынешнего года «откатился» рынок нефтепродуктов, следствием чего стало ослабление сырьевых валют (это, кстати, строго научный термин в экономике), к которым относится и российский рубль.

Однако в начале 2014 года речь о девальвации еще не шла. Говорили лишь о «временном ослаблении рубля».

Но уже в феврале в игру вступил еще один немаловажный фактор – политический. Именно российско-украинский конфликт стал основной причиной девальвации рубля весной этого года.

Пик падения нацвалюты пришелся на начало марта, когда курсы доллара и евро приблизились к рекордным за пять лет отметкам. Центробанку пришлось вмешаться, были возобновлены интервенции и корректировки валютного коридора.

В тот момент процесс удалось приостановить. Однако, несмотря на беспрецедентные усилия по удержанию курса рубля, он продолжает уверенно снижаться…

Причины нынешней девальвации рубля

Интересно, что экономисты резко разошлись во мнениях касательно причин нынешнего обесценивания российской валюты. Каждый из экспертов называет, как минимум, два-три фактора, толкающих рубль вниз.

Однако чаще всего аналитики отмечают:

Резкое снижение цен на нефть

В начале октября цена на нефть опустилась до критического для России уровня – чуть выше $90 за баррель.

Большинство экспертов объясняет этот процесс сугубо рыночными причинами. В Китае, США и на Ближнем Востоке потребление топлива не растет такими быстрыми темпами, как планировалось. Другими словами, спрос на «черное золото» не так велик, как хотелось бы, а вот предложений на рынке – предостаточно.

Если цена на нефть продолжит свое снижение, то возможно дальнейшее (и достаточно резкое) падение курса национальной валюты. Ведь дефицит нефтегазового дохода бюджета наверняка будет компенсироваться пропорциональной девальвацией рубля.

В целом, можно констатировать две вещи.

Во-первых, дна нефтяные цены еще не нащупали и $90 за баррель — точно не предел.

Во-вторых, тренд на снижение нефтяных цен долгосрочные, ближайшие лет 10 цены выше 90 долларов не вернутся, уж не говоря о пиковых $120 за баррель.

Действия Центробанка

Экономист, Сергей Алексашенко считает, что решение ЦБ об ослаблении контроля над ежедневной динамикой курса рубля было стратегически правильным. Однако на фоне быстро меняющейся ситуации в стране и мире такой шаг лишь «сыграл на руку» девальвации.

Дело в том, что на внутреннем валютном рынке тоже присутствует своя сезонность. В апреле-мае курс рубля обычно укрепляется (сам по себе или с подачи Центробанка), в январе и сентябре – наоборот, слабеет.

Однако в этом году привычная «зимняя» девальвация на фоне крымских событий весной не сошла «на нет», а, напротив, лишь получила дополнительное ускорение. Это процесс вполне предсказуемо вызвал в стране «цветущую» инфляцию.

Подводя промежуточные итоги, Сергей Алексашенко подсчитал, что совокупные прямые потери россиян (от обесценивания национальной валюты и роста цен) сегодня составляют 1850 млрд. рублей или 5% годовой оплаты труда.

Отток капитала из страны

По словам министра экономического развития Алексея Улюкаева, в январе-феврале нынешнего года из страны «утекло» $35 млрд. А вот ведущий эксперт Центра структурных исследований Михаил Хромов оценивает потери иностранного капитала за первый квартал 2014 года в $75 млрд. К слову, это больше, чем за весь 2013 год.

Почему это важно? Потому что любые инвестиции (тем более, иностранные) «толкают» экономику вперед. Без регулярных и существенных вливаний ни о каком развитии и положительной динамике не может быть и речи…

На фоне «дышащей на ладан» российской экономики ослабление национальной валюты неизбежно.

Кстати, отток капитала из страны будет тем выше, тем ниже опускается цена на нефть. Перспективы российской экономики напрямую зависят от поступления валютной выручки (большая часть которой приходится на экспорт нефти, нефтепродуктов и газа). Соответственно, уменьшение цен на нефть приводит не только к уменьшению количества валюты в стране, но и к повышенному спросу на валюту, так как многие бизнесмены и инвесторы начинают покупать больше валюты, чтобы вывести свои капиталы из России.

Усиление экономических санкций

Владимир Тихомиров, главный экономист ФГ БКС считает, что главный «ускоритель» падения национальной валюты – это все-таки международные санкции.

Западные рынки оказались закрыты для российских заемщиков. Причем, зачастую даже для тех, кого и близко нет в санкционном списке.

Обозреватель Слон.ру Алексей Михайлов обращает внимание на то, что последние годы российская экономика выживала за счет высоких цен на нефть и привлечения дешевых внешних ресурсов. В 2012-2013 гг. такая «подпитка извне» уже составляла около $100 млрд. в год. Отечественные компании и банки ежегодно брали на Западе новые кредиты, чтобы погашать ими старые.

Сейчас же доступ к дешевым европейским и американским средствам перекрыт. Однако компаниям, во-первых, нужно расплачиваться по ранее взятым иностранным кредитам, во-вторых, нужно покупать за границей оборудование, продукты питания, товары народного потребления, различные услуги. То есть, спрос на валюту остается высоким, а предложение валюты для российских компаний снизилось.

Внутренние проблемы

Даже самое «стойкое» растение не сможет прижиться в неблагоприятном для себя климате. Вот и российский рубль просто физически не может укрепиться в обстановке с ослабленной экономикой, высокими темпами инфляции и «дамокловым мечом» в виде западных санкций, которые в перспективе могут и усилиться.

Резкое ограничение притока валюты в страну нанесло удар по платежному балансу. Ответные «продуктовые санкции» в долгосрочной перспективе немного выровняют ситуацию благодаря импортозамещению, но пока лишь в разы ускорили инфляцию и немного усилили отток капитала.

Экспортеры перестали конвертировать вырученную валюту в рубли, и приток долларов на российский рынок сократился. А дефицит чего бы то ни было традиционно приводит к подорожанию.

Психологические факторы

Еще с марта россияне массово скупают валюту и переводят свои рублевые депозиты в доллары и евро. Кстати, многие аналитики считают такое «непатриотичное поведение» – главной угрозой для рубля в краткосрочной перспективе.

Начнем с того, что с 1 января 2015 года Центробанк намерен полностью прекратить любые валютные интервенции и окончательно перейти к плавающему курсу рубля.

Это значит, что рубль наверняка продолжит свое «свободное падение» в следующем году на фоне дальнейшего снижения цен на нефть, бегства капитала из страны и возможного усиления западных санкций.

Кстати, никем не останавливаемая девальвация, как ни странно, пойдет на пользу отечественному производителю и официальным финансовым показателям. В рублях увеличится сальдо внешней торговли, бюджет получит сверхдоходы.

Однако простые россияне вряд ли оценят положительный эффект девальвации. Заметят они совсем другое: бешеную инфляцию, снижение реальных доходов, серьезные проблемы с возвратом валютных кредитов.

Прогнозы экспертов на 2015 год неутешительны. Рубль наверняка продолжит свое падение по отношению как к доллару США, так и к евро.

Даже с учетом исключительно экономических факторов доллар в следующем году не будет стоить меньше 55 рублей. А под давлением западных санкций (при условии дальнейшей эскалации конфликта на востоке Украины) национальная валюта вполне может девальвировать и до 60-80 рублей за доллар.

Как защититься от девальвации?

Сейчас рублевые активы можно назвать как угодно, но только не средством сбережения. С конца 2008 года национальная валюта ослабела на 26%, зато ее основной конкурент на пост резервной валюты (юань) укрепился на 11%.

Чтобы не потерять свои сбережения в рублях, эксперты рекомендуют временно переключиться на другие варианты.

Несмотря на крайне низкие процентные ставки, банковские вклады сейчас лучше оформлять в долларах или евро. Причем, желательно остановиться на «классике»: депозитах сроком на один-два года с возможностью пополнения и запретом на частичное снятие.

Ведь за последние полтора месяца вложения в доллар принесли вкладчику практически столько же, сколько неплохой рублевый депозит в крупном банке за год.

Многие жители крупных городов по-прежнему пытаются спасти свои сбережения, вкладывая деньги в недвижимость.

Однако, по мнению экспертов, российские дома и квартиры – не самый перспективный вариант инвестирования. Дело в том, что влияние западных санкций на отечественную экономику в «полную силу» проявится лишь через год-два. Соответственно, в среднесрочной перспективе недвижимость в России дорожать точно не будет.

В общем, в «сухом остатке» остается три варианта более-менее надежных вложений: банковские валютные депозиты, инвестиции в зарубежную недвижимость и покупка акций иностранных компаний.

Бойтесь желаний, ибо они исполняются. Многие российские экономисты и чиновники мечтали, чтобы рубль не зависел от цен на нефть. Мечта сбылась: теперь рубль слаб даже при дорогой нефти. Почему так?

Всю уходящую неделю нефть торговалась на максимумах с ноября-декабря 2014 года - в районе 78-80 долларов за баррель марки Brent. В прошлый раз, поздней осенью 2014 года, когда нефть стоила столько, курс доллара в России находился в районе 45 рублей. Сейчас - в районе 62. То есть масштабы ползучей девальвации за три с половиной года составили почти 30%. Рубль в России теперь слабеет независимо от нефтяных котировок. Даже еще в конце июня 2017 года при нефти по 44 доллара за баррель рубль стоил дороже, чем сейчас, - около 60 рублей.

Сравнивать курс рубля к доллару при нынешней цене на нефть с тем, который был при такой же цене в ноябре 2014 года, не просто корректно, но и очень показательно. К концу 2014 года рубль уже обвалился из-за «геополитики» и начала войны санкций. С тех пор никаких внешних факторов такой же силы не возникло. Более того, страна перешла к свободному курсу рубля. У нас рекордно низкая инфляция. У нас (в том числе благодаря новому затяжному витку роста цен на нефть) растет положительное сальдо торгового баланса. А рубль все равно слабеет.

Слабеет он по воле самого государства. Вот вам пример. Статистика ЦБ - данные официальнее некуда: за январь - март 2018 года Россия получила 5,6 млрд долларов дополнительных доходов от нефти, 2,7 млрд - от нефтепродуктов, 1,3 млрд - от газа; общий приток валюты от экспорта вырос на 16,7 млрд долларов по сравнению с прошлым годом. 13,3 млрд (80% этого общего притока валюты) изъял в резервы Минфин. Фактически российские власти ведут политику управляемой девальвации рубля. Откачивают валюту с рынка, пополняя бюджет и защищая государственные финансы от влияния возможных новых санкций.

Есть у ослабления рубля и еще одна важная государственная задача. Пока президент своим указом требует от российской экономики расти темпами выше среднемировых (то есть больше чем на 3,8% в год), она не дотягивает и до 2%. Из-за слабых результатов экономики в I квартале 2018 года прогноз экономического роста на весь год в 2,1%, заложенный в базовый сценарий Минэкономразвития, будет снижен, сообщил 16 мая и. о. главы МЭР Максим Орешкин. «Ситуация в экономике не очень хорошая», - сказал Орешкин, едва ли не рекордсмен России среди экономических чиновников по излучению публичного оптимизма на единицу высказывания. Весь прошлый год он уверенно говорил, что наша экономика вырастет на 2% и даже выше. В итоге еле-еле вышло 1,5%, да и то на фоне эффекта низкой базы из-за двухлетнего спада. В I квартале 2018 года, по данным Росстата, этот показатель уменьшился до 1,3%, а по оценке МЭР - и вовсе до 1,1%.

На таком фоне разгон инфляции (Минэкономразвития уже повысило прогноз роста цен на 2018 год до 3%) и планомерное ослабление рубля - единственный шанс хоть на какое-то ускорение экономического роста. Политический климат в России и вокруг нее таков, что никаких фундаментальных оснований наращивать инвестиции в страну даже у российского бизнеса, не говоря про иностранный, нет. Надеяться на взрывной рост потребительского спроса как на фактор разогрева экономики тоже не приходится: у населения просто нет столько денег, чтобы потреблять резко больше, чем сейчас.

Масла в огонь подливают депутаты своими абсурдными антисанкционными законопроектами. Дело дошло до того, что бюро РСПП (которое трудно заподозрить в оппозиционности и диссидентстве) опубликовало заявление, призвав не принимать закон о введении наказаний для российских компаний за «исполнение иностранных санкций». По мнению представителей крупного российского бизнеса, наши компании из-за такого закона попадают в двойной капкан: нарушение санкций грозит им вторичными санкциями за рубежом, а следование им - уголовной ответственностью в России (сроком до четырех лет).

Так что в нашей стране с непредсказуемым прошлым, настоящим и будущим можно уверенно говорить о том, что при сохранении нынешних тенденций рубль и дальше будет постепенно (не слишком быстро, чтобы не пугать народ) дешеветь даже при дорожающей нефти.

Управляемая девальвация становится главным инструментом стимулирования экономического роста в стагнирующей российской экономике. Более естественные факторы при таких санкциях и контрсанкциях, такой политике, такой судебной практике по отношению к бизнесу, таком инвестиционном климате просто не работают.

При наличии свободной наличности в рублевом эквиваленте (неважно в какой сумме 50 или 500 тыс.) не слушайте тех, кто говорит — « «. Паника оправдана в случае стремительной потери деньгами покупательной способности. Распорядитесь рублями грамотно и Вам не будет обидно от того, что наличность обесценилась.

Способ первый: купите домой необходимые продовольственные товары (консервы, спиртные напитки, растительные масла, сахар (только крупу не стоит покупать в большом количестве, она хранится не очень хорошо), бытовую химию и сделайте запасы лекарств (особенно иностранного производства), обращайте внимание на срок годности.

Способ второй: осмотрите критически свою бытовую технику: возможно что-то нуждается в замене или Вам просто давно хочется приобрести какую-то технику, но покупка откладывалась на неопределенный срок. Теперь самое время, больше откладывать не нужно. Выбирайте все самое необходимое и через месяц Вы с удивлением узнаете что купленная техника стоит в разы дороже. Особое внимание обратите на отопительные приборы, генераторы ( может коснуться не только экономики и торговли).

Способ третий: при наличии дачи, стройки, намечающегося ремонта — купите необходимые стройматериалы, расходники, инструменты. Все вышеперечисленное позволит Вам несмотря на обесценившийся рубль не менять своих планов.

Способ четвертый: присмотритесь внимательно к гардеробу своему и своих близких. Вполне вероятно что есть необходимость его освежить, для детишек можно даже и впрок купить вещи, помните как делали наши родители? — покупали одежду «на вырост».

Способ пятый: оплатите себе и своим близким медицинские страховки, медицинские услуги. Это выгодно пока ценники еще не успели поменять вслед за обвалившимся рублем. Самое время пролечить зубы, гастрит или аллергию, подарить жене косметологические процедуры, на которые раньше не решались выделить деньги. Как продолжение: .

Способ седьмой: если Вы не боитесь рискнуть можно потратить средства на вложившись в закупку ликивидных активов по «старым» ценам. Но риск будет очень высок, впрочем, и предполагаемая прибыль — не маленькая.

Прежде чем расстаться с деньгами взвесьте все «за» и «против». Серьезные покупки обсудите на семейном совете, как говорится — «одно голова хорошо, а две лучше», сверьтесь с . Удачных покупок, не бойтесь девальвации, иногда из этого можно даже извлечь пользу.

При сегодняшнем состоянии курса рубля, когда он стремительно катится вниз, есть смысл хорошо разобраться в том, что происходит на финансовом рынке, почему это происходит и как вести себя в такой ситуации обычному вкладчику или держателю акций.

Что значит девальвация и ревальвация рубля?

Девальвацией национальной валюты принято называть процесс ее обесценивания по отношению к «твердым валютам». Под последними чаще всего подразумеваются американский доллар и евро. Девальвация бывает плавной, когда курс снижается медленно и разница между торгами день ото дня исчисляется копейками.

Самый плохой сценарий обесценивания нацвалюты - «галопирующая» инфляция, когда валюта обесценивается столь стремительно, что не остается сомнений в том, что обратного отсчета уже не будет. Наша валюта до этого еще не дошла. Уровень девальвации российского рубля, который мы наблюдаем сегодня, дает надежду на стабилизацию рубля в обозримом будущем.

С оптимизмом смотреть в будущее позволяет и тот факт, что современная Россия как минимум дважды за последнее время стояла на пороге ревальвации - значительного укрепления национальной валюты (девальвация рубля 1998 года и кризис 2008 года) - и благополучно справилась с ситуацией. Чрезмерное укрепление рубля, как и обесценивание, опасно для экономики страны. Ревальвация открывает широкие возможности для иностранных и внутренних инвестиций. Но подобные денежные потоки подпитывают сферу потребления. Лишь незначительные средства направляются в производство.

В развитие же современных технологий и в долгосрочные проекты в условиях ревальвации вкладываются совсем немногие инвесторы. По сути, страна в условиях ревальвации не развивается. Приоритетным становится потребительский рынок. «Твердый» рубль идет на покупку товаров и услуг. А это неизбежно должно повлечь за собой экономический кризис. Поэтому для любого государства самым оптимальным показателем является устойчивость валюта без критических ослаблений или укреплений.

Чем грозит девальвация рубля? Девальвация рубля может быть выгодна компаниям, которые в качества платежей за свои экспортные поставки получают иностранную валюту. Для обычных граждан и компаний, работающих на внутреннем рынке, чрезмерное ослабление рубля несет негативные последствия. Это объясняется значительных увеличением стоимости импортных товаров, доля которых на нашем рынке очень велика.

Когда страна имеет такой уровень ослабления рубля, который мы наблюдаем сегодня, сохранить спокойствие и разумно распорядиться своими накоплениями многим удается с большим трудом. Так что же лучше предпринять простому гражданину нашей страны, имеющему хоть какие-либо сбережения?

Покупать иностранную валюту на пике взлета ее стоимости уже поздно. Это можно сделать только в том случае, если вы планируете копить деньги в валюте на протяжении долгих лет. В этом случае, есть вероятность сохранить и даже несколько приумножить свои вложения. Если же рублевые накопления невелики, можно вложиться в хорошую бытовую технику, драгоценности, небольшие слитки золота, меха.

Если речь идет о накоплениях в несколько миллионов рублей, целесообразно рассмотреть приобретение ликвидной недвижимости. Однако с вложениями в рынок новостроек на данном этапе нужно быть чрезвычайно осмотрительными.

Если вы все-таки решили купить валюту, следует принять во внимание, что самыми надежными считаются деньги стран, являющихся мировыми лидерами в сфере производства, то есть тех государств, которые наиболее развиты и имеют большую прибыль от экспорта товаров и технологий. Не менее надежны валюты, доминирующие на рынке международных расчетов за межгосударственные контракты.

В какие валюты можно вложить сбережения при девальвации рубля:

• китайский юань;

• швейцарский фунт;

• норвежскую крону;

• японскую йену;

• шведскую крону.

По мнению финансистов, эти валюты, наравне с долларом США и евро, обладают устойчивым курсом, высокой платежеспособностью и способны серьезно влиять на международный финансовый рынок. Именно эти характеристики и делают их высоконадежными. Однако периодически некоторые известные в мире финансов персоны называют американский доллар и евро опасными «мыльными пузырями», с которыми в один момент может случиться нечто неприятное. Специалисты рекомендуют при покупке валюты не отдавать предпочтения одной, а приобретать валюты разных стран. Если вдруг одна из них резко пойдет вниз, вложения в иные валюты помогут сохранить средства.

С большой осторожностью нужно относиться к предложению увеличить свои накопления, работая на рынке Форекс. То же касается и покупки акций и ценных бумаг. Это прекрасные возможности для сохранения и приумножения капитала, но преуспеть в них могут только те люди, кто хорошо разбирается в этих сложнейших инструментах.

Банки отмечают резкое сокращение запросов на выдачу кредитов. В большей степени это касается кредитов в иностранной валюте, в меньшей - рублевых займов. Аналитики всегда рекомендовали клиентам банков брать кредиты в той валюте, в которой они получают зарплату. Те заемщики, которые работают за иностранную валюту и взяли кредит в долларах или евро, сегодня могут только сожалеть о том, что у них не рублевый кредит - сейчас они были бы в явном выигрыше и имели бы реальный шанс досрочно рассчитаться по кредиту. Иных оснований для переживаний у них нет.

Иначе обстоят дела у тех, кто взял валютный кредит, получая заработную плату в российских рублях. Для этих заемщиков кредит существенно вырос, ведь теперь для покупки валюты на погашение очередного платежа по кредиту им приходится тратить гораздо больше средств, чем, предположим, 3–4 месяца назад.

Для тех, кто решил прибегнуть к заемным средствам, специалисты советуют брать кредит исключительно в рублях. Но при этом следует помнить, что в условиях падения курса национальной валюты банки ужесточают требования по кредитным продуктам.

Самыми жесткими становятся требования по ипотеке. При девальвации рубля, запрашивая кредит на жилье, вы должны быть готовы к тому, что:

• банк постарается выдать вам меньше той суммы, которую вы запрашиваете (поэтому лучше просить чуть больше, чем вам нужно);

• требования к объекту залога будут чрезвычайно жесткими;

• увеличится размер первоначального взноса;

• к моменту подписания кредитного договора банк может принять решение об отмене льгот, действующих ранее для заемщиков банка.

В первые 3–5 месяцев девальвации рубля избежать не удастся. Этот факт признал уже и Центральный банк России. Сильный рубль - удел сильной страны. Россия же переживает не лучшие времена. Непредсказуемость и хаос, царящие на Украине, падение цен на нефть и введенные антироссийские санкции больно бьют по экономике страны. Ожидать абсолютной «твердости» российской валюты следует не ранее, чем через 2–3 года, когда экономика сможет справиться с основными последствиями введенных санкций.

Аналитики полагают, что именно к 2017 году улучшатся показатели производства В этот период ВВП имеет шанс достичь оптимального уровня. К этому времени во многих отраслях удастся осуществить столь необходимую замену поставок импортных товаров и технологий на отечественные.

Основной пик девальвации, начавшийся прошлой осенью, должен пойти на спад лишь в феврале-марте 2015 года и перейти к плавному уровню к лету. С лета специалисты предрекают постоянное и значительное замедление девальвации рубля.